J Massango (Autor) – Universidade Eduardo Mondlane, Faculdade de Economia, Moçambique, Maputo, joaninamassango14@gmail.com

M Muaualo (Co-autor) - Universidade Eduardo Mondlane- Faculdade de Economia, Departamento de Matemática e Informática, Moçambique, Maputo, mirandam939@gmail.com

Contextualização

A gestão dos riscos financeiros constitui uma componente crítica na performance das instituições bancárias, particularmente em contextos económicos voláteis. Em Moçambique, a crescente exposição das instituições financeiras a riscos de crédito, liquidez e mercado impõe desafios significativos à sua sustentabilidade. Este estudo analisa o impacto da exposição aos riscos financeiros no desempenho do Banco Nacional de Investimento (BNI), no período de 2013 a 2024.

Objectivos

O principal objectivo consiste em avaliar empiricamente a influência dos riscos financeiros nos indicadores de desempenho do BNI. Especificamente, pretende-se: (i) identificar os principais riscos financeiros enfrentados pelo banco; (ii) descrever a sua evolução; (iii) estimar o efeito desses riscos sobre variáveis de desempenho, nomeadamente imparidades, crédito, depósitos e rendibilidade.

Metodologia

Adoptou-se uma abordagem quantitativa, com aplicação de modelos de regressão linear múltipla em séries temporais anuais. As variáveis independentes incluíram indicadores representativos dos riscos de crédito (qualidade da carteira), liquidez (rácio de transformação) e mercado (PIB e taxa de juro). As variáveis dependentes abarcaram imparidades, crédito, depósitos e três medidas de rendibilidade: dos activos, dos capitais próprios e da margem. Os dados provêm de fontes secundárias institucionais.

Resultados

Das seis hipóteses formuladas, quatro foram validadas estatisticamente (H1 a H4), evidenciando relações significativas entre riscos específicos como risco de crédito, de liquidez, variáveis macroeconómicas e indicadores de desempenho. No entanto, as hipóteses que testavam o impacto global dos riscos financeiros sobre a rendibilidade dos activos e dos capitais próprios (H5 e H6) não apresentaram significância estatística.

Conclusões

Os resultados demonstram que a exposição a determinados riscos financeiros compromete a estabilidade do desempenho bancário. Contudo, a rendibilidade global (ROA e ROE) mostrou-se resiliente a essa exposição. Estas evidências reforçam a importância de estratégias diferenciadas e mais eficazes de gestão de risco no sector bancário moçambicano.

Palavras-chave: Riscos Financeiros, Desempenho Bancário, Banco Nacional de Investimento (BNI) e Gestão dos Riscos.